O‘sish: ko‘rsatkichlar nimani anglatadi
Kompaniya bir yoki bir necha yil oldingiga qaraganda qanchalik tezroq pul ishlayapti: tushum, foyda, EBITDA, pul oqimi. «Yildan yilga» (YoY) — oxirgi yil oldingisiga nisbatan, CAGR — uch yoki besh yildagi o‘rtacha yillik sur’at.
Revenue Growth (YoY) — yillik tushum o‘sishi
Oxirgi o‘n ikki oylik tushum oldingi o‘n ikki oyga nisbatan. Eng halol o‘sish qatori: uni hisob bilan bezash eng qiyin va u mahsulotga talab tugaganini birinchi bo‘lib ko‘rsatadi.
Revenue Growth (FWD) — kutilayotgan tushum o‘sishi
Tahlilchilar keyingi yilda kutayotgan tushum o‘sishi. Haqiqiy YoY bilan solishtiriladi: kuchli fakt fonida prognozdagi sekinlashuv — bozor oldindan narxga kiritadigan narsa.
EBITDA Growth (YoY) — yillik EBITDA o‘sishi
Foiz, soliq va amortizatsiyadan oldingi foyda, yildan yilga. Tushumdan tezroq o‘sadi — operatsion richag ishlayapti va kompaniya sotuvning har bir yangi dollaridan oldingidan ko‘proq ishlayapti.
Batafsil, misol bilan →EBITDA Growth (FWD) — kutilayotgan EBITDA o‘sishi
Xuddi shu o‘sish, lekin keyingi yil uchun tahlilchilar konsensusi bo‘yicha.
EBIT Growth (YoY) — operatsion foyda o‘sishi
Operatsion foyda (amortizatsiyadan keyin, foiz va soliqdan oldin) yildan yilga. EBITDA dan qat’iyroq: kapital talab qiladigan biznes pul bilan to‘lashi kerak bo‘ladigan uskunalar eskirishini o‘z ichiga oladi.
EBIT Growth (FWD) — kutilayotgan EBIT o‘sishi
Keyingi yilda kutilayotgan operatsion foyda o‘sishi.
EPS Diluted Growth (YoY) — aksiyaga foyda o‘sishi
Suyultirilgan aksiyaga foyda yildan yilga. «Suyultirilgan» — maxrajda xodimlar opsionlari va konvertatsiya qilinadigan qog‘ozlar, ya’ni paydo bo‘lishi mumkin bo‘lgan har bir aksiya hisobga olingan. Umumiy foydadan sekinroq o‘ssa — kompaniya yangi aksiyalar chiqarib aksiyadorlarni suyultirmoqda.
EPS Diluted Growth (FWD) — kutilayotgan EPS o‘sishi
Tahlilchilar keyingi yilda kutayotgan aksiyaga tuzatilgan foyda o‘sishi. Aynan shu qator narxni ko‘pincha harakatlantiradi.
EPS GAAP Growth (YoY) — hisobotdagi EPS o‘sishi
Xuddi shu, lekin foyda GAAP bo‘yicha, barcha bir martalik moddalar bilan olingan. Non-GAAP dan ko‘proq sakraydi: bitta katta hisobdan chiqarish yilni ostin-ustun qiladi.
EPS GAAP Growth (FWD) — kutilayotgan GAAP EPS o‘sishi
Aksiyaga hisobotdagi foydaning prognoz o‘sishi.
EPS FWD Long Term Growth — uzoq muddatli foyda o‘sishi (3–5 yil)
Tahlilchilar uch-besh yilga kutayotgan EPS ning o‘rtacha yillik o‘sish sur’ati. Aynan shu son PEG maxrajida turadi; u hammasidan «yumshoqrog‘i» — yillar oldinga prognozlar kamdan-kam amalga oshadi.
Levered FCF Growth (YoY) — erkin pul oqimi o‘sishi
Qarz foizlaridan keyingi erkin pul oqimi, yildan yilga. Bu barcha xarajat va sarmoyalardan keyin aksiyadorlarga haqiqatan qoladigan pul — undan dividend to‘lanadi va aksiyalar qayta sotib olinadi.
Batafsil, misol bilan →Operating Cash Flow Growth (YoY) — operatsion pul oqimi o‘sishi
Asosiy biznesdan kelgan pul, yildan yilga. Foyda o‘syapti, pul oqimi esa yo‘q — pul zaxiralar va debitorlik qarzlarida qolib ketyapti, bu muammoning erta belgisi.
Operating Cash Flow Growth (FWD) — kutilayotgan pul oqimi o‘sishi
Keyingi yilda kutilayotgan operatsion pul oqimi o‘sishi.
ROE Growth (YoY) — o‘z kapitali rentabelligi o‘sishi
Foyda emas, o‘z kapitali rentabelligining o‘zi o‘zgaradi. O‘syapti — aksiyador kiritgan har bir dollar endi oldingidan ko‘proq keltiradi.
Batafsil, misol bilan →ROE Growth (FWD) — kutilayotgan ROE o‘sishi
Keyingi yilda kutilayotgan o‘z kapitali rentabelligi o‘zgarishi.
Working Capital Growth (YoY) — aylanma kapital o‘sishi
Aylanma kapital — zaxiralar va debitorlik qarzlari minus kreditorlik qarzlari, kundalik faoliyatda muzlatilgan pul. Qator ikki tomonlama: o‘sayotgan biznesda u sotuv bilan birga o‘sadi, lekin sotuvdan o‘zib ketgan o‘sish to‘lib ketgan omborlar va o‘z vaqtida to‘lamay qo‘ygan xaridorlarni bildiradi.
CAPEX Growth (YoY) — kapital xarajatlar o‘sishi
Kompaniya uskunalar, quvvatlar va qurilishga qanchalik ko‘proq sarmoya kiritdi. Reyting o‘sishni ijobiy deb hisoblaydi — kelajakdagi sotuvga tikish; teskari tomoni xuddi shu tikish: kapital xarajatlar bugungi erkin pul oqimini kamaytiradi va faqat talab kelsa o‘zini oqlaydi.
EBITDA Growth (3Y CAGR) — 3 yillik EBITDA o‘sishi
Uch yildagi o‘rtacha yillik EBITDA o‘sish sur’ati: o‘sish bitta omadli yildan uzoqroq davom etyaptimi.
EBITDA Growth (5Y CAGR) — 5 yillik EBITDA o‘sishi
Besh yildagi o‘rtacha yillik EBITDA o‘sish sur’ati.
Revenue Growth (3Y CAGR) — 3 yillik tushum o‘sishi
Uch yildagi o‘rtacha yillik tushum o‘sish sur’ati — yillik raqamning tekislangan varianti.
Revenue Growth (5Y CAGR) — 5 yillik tushum o‘sishi
Besh yildagi o‘rtacha yillik tushum o‘sish sur’ati.
Total Operating Revenue Growth (YoY) — jami daromad o‘sishi
Barcha operatsion daromad yildan yilga. Daromadi mahsulot sotuvidan emas, foiz, komissiya va ijaradan keladigan banklar, sug‘urtachilar va REIT lar uchun alohida qator.
Total Operating Revenue Growth (3Y CAGR) — 3 yilda
Uch yildagi jami operatsion daromadning o‘rtacha yillik o‘sish sur’ati.
Total Operating Revenue Growth (5Y CAGR) — 5 yilda
Besh yildagi jami operatsion daromadning o‘rtacha yillik o‘sish sur’ati.